طرق إعداد قائمة التدفقات النقدية (C.F.S) The Methads of preparing

إن قائمة التدفقات النقدية المستحصلة من الانشطة التشغيلية توضح صافي المبالغ النقدية المستلمة والمدفوعة خلال الفترة المالية للفقرات التي تظهر عادة في قائمة الدخل.

إن هذه التدفقات يمكن إحتسابها بطريقتين  :

1- الطريقة المباشرة

Direct Method

2- الطريقة غير المباشرة : Indirect Method 

أولاً : الطريقة المباشرة Direct Method

بموجب هذه الطريقة يجري أولاً تنزيل المشتريات النقدية والمصاريف التشغيلية النقدية من المبيعات النقدية للوصول الى صافي التدفق النقدي من عمليات التشغيل كخطوة أولى . بعدها يضاف صافي التدفق النقدي من عمليات الاستثمار وصافي التدفق النقدي من عمليات التمويل للوصول الى صافي التدفق النقدي خلال العام ، ثم يضاف رصيد النقدية أول العام للوصول الى رصيد النقدية في نهاية العام .

 يوضح الشكل رقم (3-5) العناصر المؤثرة في إعداد قائمة التدفق النقدي بموجب الطريقة المباشرة . 

الطريقة غير المباشرة Indirect Method

تبدأ الطريقة غير المباشرة لاحتساب التدفقات النقدية مع صافي الدخل المحتسب على أساس الاستحقاق وتقوم بشكل غير مباشر بتعديله بضوء الفقرات غير النقدية التي أثرت على تحديده، وهو ما يعني أن الطريقة غير المباشرة تعدل صافي الدخل بدلاً من تعديل الفقرات الظاهرة في قائمة الدخل بشكل إنفرادي وتتضمن عملية التعديل :

(1) : التغيرات في الأصول المتداولة (غير النقدية) وكذلك الخصوم المتداولة.

(2) : الفقرات المضمنة بموجب صافي الدخل والتي لا تؤثر على النقدية .

إن من الأمثلة على المصاريف التشغيلية التي لا تؤثر على النقد هي مصاريف  الاهتلاك ، لانها لا تستلزم عمليات دفع نقدي ، ولذلك ينبغي استبعاده عند قياس النقدية . وبما أن صافي الدخل هو نقطة البدء في قياس التدفقات النقدية من الانشطة التشغيلية ، بموجب الطريقة غير المباشرة فأن مصاريف الاهتلاك ينبغي أن يعاد إضافتها الى صافي الدخل. ويوضح الشكل رقم (4-5) العناصر المؤثرة في إعداد قائمة التدفق النقدي بموجب الطريقة غير المباشرة .

ويوضح المثال التالي كيفية تطبيق الطريقتين المباشرة وغير المباشرة في اعداد قائمة التدفقات النقدية . 
مـثال (1) :  

ادناه  الموازنات المقارنة لشركة (X) لسنتي 98 و 1999 مع قائمة الدخل للشركة المذكورة لسنة 1999 :
  

بيانات إضافية :

1- اشتريت المعدات نقداً خلال 1999 بمبلغ دينار 20000 .

2- رأسمال الاسهم بقيمة 30000 دينار اصدرت للبيع نقداً بالقيمة الاسمية.

3- حصص ارباح نقدية أعلن عنها ودفعت في 1999 نقداً بمبلغ 4000 دينار .

الحل :

لغرض توضيح كيفية تحويل الفقرات المعدة وفق أساس الاستحقاق الى الاساس النقدي تتبع المعادلات التالية :

وكقاعدة عامة فأن الزيادة في الاصل المتداول (غير النقدي) يخفض التدفق النقدي الداخل أو يزيد التدفق النقدي الخارج . ولذلك فعندما تزداد الذمم المدينة ، فأن ايرادات المبيعات النقدية تنخفض - وعندما يزداد المخزون السلعي، فإن كلفة البضاعة المباعة بموجب الاساس النقدي تزداد (أي تؤدي الى زيادة التدفق النقدي الى الخارج) . وعندما تزداد المصاريف المدفوعة مقدماً ، فأن مصاريف التشغيل المعدة على الأساس النقدي تزداد.

وكذلك فأن الزيادة في الالتزامات المتداولة تزيد التدفق النقدي الداخل أو تخفض التدفق الخارج . ولذلك فعندما تزداد الحسابات المستحقة الدفع ، تنخفض تكلفة البضاعة بموجب الاساس النقدي (أي بدلاً من دفع نقد، فأن المشتريات تكون على الحساب)، وعندما تنخفض الالتزامات المستحقة (مثل الرواتب مستحقة الدفع)، فأن مصاريف التشغيل المرتبطة بها والمعدة على الاساس النقدي تزداد. إن الانخفاض في الالتزامات المتداولة يكون لها أثر معاكس على التدفقات النقدية ، ولذلك فأن تحويل قائمة الدخل من أساس الاستحقاق الى الاساس النقدي للمثال المتقدم وهو ما تتطلبه الطريقة المباشرة سيكون كما هو موضح بالتالي : 

ويلاحظ أن كلا الطريقتين قد أوصلتنا إلى نفس النتيجة وهي أن صافي التدفقات النقدية من الانشطة التشغيلية هي 5000 دينار ، وبمعالجة بقية انشطة الاستثمار والانشطة التمويلية بنفس الاسلوب الذي سبق توضيحه نصل الى قائمة التدفقات النقدية التي يوضحها الشكل رقم (5-5 ) للطريقتين المباشرة وغير المباشرة.